İçeriğe atla

Banka yığılması

Amerikan Birliği Bankası, New York şehri. 26 Nisan 1932.

Banka yığılması, bir bankadan aynı anda birçok kişi para çekmeye çalışırsa oluşur. Diğer bir deyişle,kısmi rezerv bankacılık sisteminde (bankaların normalde varlıklarının sadece küçük bir kısmını nakit olarak tuttuğunda), çok sayıda müşteri aynı anda bir finansal kuruluşla mevduat hesaplarından nakit çektiği için finans kurumu temerrüt eder veya olabilir; nakit tutar veya devlet tahvili, kıymetli maden veya değerli taş gibi diğer varlıklara aktarırlar. Başka bir kuruma para transfer ettiklerinde, bu bir sermaye uçuşu olarak nitelendirilebilir. Bir banka yığılması, kendiliğinden ivme kazanır: daha fazla insan nakit çektikçe, temerrüt olasılığı artar ve daha fazla para çekilmesini tetikler. Bu, bankayı nakit tükenene kadar istikrarsızlaştırabilir ve böylece ani iflasla karşı karşıya kalabilir.[1] Bir banka koşusuyla mücadele etmek için, bir banka diğer önlemlerin yanı sıra her müşterinin ne kadar para çekebileceğini, para çekme işlemlerini tamamen askıya alabileceğini veya derhal diğer bankalardan veya merkez bankasından daha fazla nakit kazanabileceğini sınırlayabilir.

Bir bankacılık paniği, birçok bankaya aynı anda yığıldığında ortaya çıkan bir finansal krizdir; Sistemik bir bankacılık krizi, bir ülkedeki bankacılık sermayesinin tamamının veya neredeyse tamamının ortadan kalktığı bir krizdir.[2] Ortaya çıkan iflas zinciri, yurt içi işletmeler ve tüketiciler, iç bankacılık sistemi kapandığı için aç kaldığı için uzun bir ekonomik durgunluğa neden olabilir.[3] Eski ABD Federal Rezerv Başkanı Ben Bernanke'ye göre, Büyük Bunalım Federal Rezerv Sisteminden kaynaklanmıştı [4] ve ekonomik zararın büyük bir kısmı doğrudan banka işlemlerinden kaynaklanmıştı.[5] Sistemik bir bankacılık krizini temizleme maliyeti çok büyük olabilir, mali maliyetler GSYİH'nin % 13'ünü ve ekonomik çıktı kayıpları 1970'ten 2007'ye kadar önemli krizler için GSYİH'nın% 20'sini oluşturmaktadır.

Banka işlemlerini önlemek veya etkilerini azaltmak için çeşitli teknikler kullanılmıştır. Daha yüksek bir rezerv gereksinimi (bankaların rezervlerinin daha fazla nakit olarak tutulmasını gerektiren), bankaların hükûmet kurtarmaları, ticari bankaların denetimi ve düzenlenmesi , son çare borç veren olarak görev yapan merkez bankalarının organizasyonu, mevduatın korunması ABD Federal Mevduat Sigortası Şirketi gibi sigorta sistemleri,[1] ve bir koşu başladıktan sonra geçici olarak para çekme işlemlerinin askıya alınması.[6] Bu teknikler her zaman işe yaramaz: örneğin, mevduat sigortası ile bile, mevduat sahipleri, bankaların yeniden düzenlenmesi sırasında mevduatlara derhal erişemedikleri inancıyla motive edilebilirler.[7]

Tarih

Montreal City and District Savings Bankası'na yığılma . Belediye Başkanı kalabalığa hitap ediyor. 1872'de Canadian Illustrated News'te basılmıştır.

Banka işlemleri ilk olarak kredi genişlemesi ve müteakip daralma döngülerinin bir parçası olarak ortaya çıktı. 16. yüzyıldan sonra, senet ihraç eden İngiliz kuyumcular, kötü hasat, ülkenin bazı kesimlerini kıtlık ve huzursuzluk nedeniyle ciddi başarısızlıklara maruz kaldı. Diğer örnekler Hollanda Lale manyaları (1634-1637), İngiliz Güney Deniz Balonu (1717–1719), Fransız Mississippi Şirketi (1717-1720), Napolyon sonrası depresyon (1815-1830) ve Büyük Buhran'dır (1929). -1939).

Bireysel veya hükûmetlere şantaj yapmak için banka işlemleri de kullanılmıştır. Örneğin, 1832'de Wellington Dükü altındaki İngiliz hükûmeti, reformu önlemek için kralın William IV'ün emriyle çoğunluk hükûmetini bozdu (daha sonra 1832 Reform Yasası ). Wellington'un eylemleri reformcuları kızdırdı ve toplanan "Ağzı durdurun, altına gidin! " .[8]

Amerika Birleşik Devletleri'ndeki durgunlukların birçoğuna bankacılık paniği neden oldu. Büyük Buhran, 1929'dan 1933'e kadar çok sayıda bankada gerçekleşen çeşitli bankacılık krizlerini içeriyordu; bunlardan bazıları ABD'nin bölgelerine özgüdür [3] Bankaların faaliyetleri, yasaları bankaların sadece tek bir şube işletmesine izin veren eyaletlerde en yaygın olanıdır ve özellikle tek şubeli bankalar bölgelerde bulunduğunda birden fazla şubesi olan bankalara kıyasla riski önemli ölçüde artırmaktadır. ekonomik olarak tek bir endüstriye bağımlıdır.[9]

Bankacılık panikleri, muhabir ağlarını düşüren Tennessee ve Kentucky'deki bir dizi bankanın çöküşüyle tetiklenen borsa çöküşünden bir yıl sonra Kasım 1930'da Yukarı-Güney'de başladı. Aralık ayında New York, tek bir bankanın birçok şubesinde yer alan devasa banka işlemleri yaşadı. Philadelphia, bir hafta sonra çeşitli bankaları etkileyen banka liderleri tarafından vuruldu, ancak önde gelen şehir bankaları ve Federal Rezerv Bankası tarafından hızlı bir şekilde harekete geçirildi.[10] New York ve Los Angeles'taki mali holdingler belirgin bir şekilde skandallarda başarısız olduktan sonra çekilme daha da kötüleşti.[11] ABD Depresyonu'nun ekonomik hasarının büyük bir kısmı doğrudan banka işlemlerinden kaynaklanmıştır,[5] Kanada'da farklı bankacılık düzenlemeleri nedeniyle aynı dönemde banka işletmesi yapılmamıştır.[9]

Para arzı, Amerika Birleşik Devletleri'nde büyük banka bankalarının olduğu Mart 1933'te Kara Salı ile Banka Tatili arasında önemli ölçüde azaldı.

Milton Friedman ve Anna Schwartz, 1930 sonbaharında banka mevduatlarının ve bankaların doğrudan para arzında bir azalmaya neden olan ekonomiyi daraltmasına yol açan kredileri tasfiye etmeye zorlayan sinir biriktiricileri tarafından bankalardan düzenli olarak çekilmelerinden ("istifleme") esinlendiklerini savundu.[12] Banka işlemleri önümüzdeki birkaç yıl boyunca ABD'yi rahatsız etmeye devam etti. Şehir çapındaki koşular arasında Boston (Aralık 1931), Chicago (Haziran 1931 ve Haziran 1932), Toledo (Haziran 1931) ve St.Louis (Ocak 1933) bulunur.[13] Depresyon sırasında uygulamaya konan kurumlar, ABD ticari bankalarında 1930'lardan bu yana,[14] 1980'lerin ve 1990'ların ABD tasarrufları ve kredi krizi gibi koşullar altında bile kaçmasını engellemiştir.[15]

2007'de başlayan küresel mali kriz, bir banka işlemiyle karşılaştırılabilir piyasa likidite başarısızlıkları etrafında toplanmıştır. Kriz, İngiltere'nin Kuzey Kayası ve ABD'nin IndyMac'ı ile ilişkili olanlar da dahil olmak üzere bir banka kamulaştırması dalgası içeriyordu. krizde.[16]

Kuram

1896 Broadway melodramı için bir poster Servet Savaşı ABD'de 19. yüzyıldan kalma bir bankayı tasvir ediyor

Hâlen çoğu gelişmiş ülkede kullanılan bankacılık türü kısmi rezerv bankacılığı kapsamında, bankalar vadesiz mevduatlarının sadece bir kısmını nakit olarak tutmaktadır. Kalan tutar, vadeleri tipik olarak vadesiz mevduattan daha uzun olan ve bir varlık-yükümlülük uyumsuzluğuna yol açan menkul kıymetler ve kredilere yatırılır. Hiçbir bankanın tüm mevduatların bir kerede çıkarılması için yeterli rezervi bulunmamaktadır .

Diamond ve Dybvig, bankaların neden gerçekleştiğini ve bankaların neden varlıklarından daha likit mevduat ihraç ettiklerini açıklamak için etkili bir model geliştirdi. Modele göre, banka uzun vadeli kredileri tercih eden borçlular ile likit hesapları tercih eden mevduat sahipleri arasında aracılık yapmaktadır.[1][14] Diamond-Dybvig modeli, birden fazla Nash dengesi olan ekonomik bir oyun örneği sunar; burada, münferit mevduat sahiplerinin, bir bankanın çökmesine neden olmasına rağmen, başlayacağından şüphelendikten sonra bir banka işlemine girmesi mantıklıdır.

Modelde, işletme yatırımı, gelecekteki zamanın getirilmesi için şimdiki harcamaların elde edilmesini gerektirir; örneğin, gelecek yıllarda üretim için şimdi makine ve binalara yapılan harcamalar. Yatırımları finanse etmek için borçlanması gereken bir işletme veya girişimci, tam geri ödemeden önce yatırım getirisi elde etmek için yatırımlarına uzun zaman vermek isteyecek ve borç verene çok az likidite sunan uzun vadeli kredileri tercih edecektir. Aynı ilke, konut veya otomobil gibi büyük bilet satın almak için finansman arayan bireyler ve hane halkı için de geçerlidir. Bu işletmelere borç vermek için paraya sahip olan hane halkları ve firmaların ani ve öngörülemeyen nakit ihtiyaçları olabilir, bu nedenle genellikle sadece paralarına likit vadesiz mevduat hesapları şeklinde anında erişim garantilenmesi koşuluyla kredi vermeye istekli olurlar, yani, mümkün olan en kısa vadeye sahip hesaplar. Borçlular paraya ihtiyaç duyduklarından ve mevduat sahiplerinin bu kredileri ayrı ayrı yapmaktan korktuklarından, bankalar birçok bireysel mevduattan para toplayarak, borçlulara verilen kredilere ayırarak ve riskleri hem varsayılan hem de ani nakit taleplerini yayarak değerli bir hizmet sunmaktadır.[1] Bankalar uzun vadeli kredileri için vadesiz mevduatlar üzerinden ödediklerinden daha yüksek faiz alabilirler ve böylece kâr elde edebilirler.

Mevduat sahipleri tasarruflarını Berlin'deki bir bankadan çekmek için akın etti, 13 Temmuz 1931

Herhangi bir zamanda sadece birkaç mevduat sahibi çekilirse, bu düzenleme iyi çalışır. Bazı büyük acil durumları bankanın coğrafi faaliyet alanı ile eşleştiren veya aşan bir ölçekte kısıtlayan mevduat sahiplerinin öngörülemeyen nakit ihtiyaçlarının aynı anda gerçekleşmesi olası değildir; yani, büyük sayılar yasası uyarınca, bankalar bireysel harcama ihtiyaçları büyük ölçüde ilişkisiz olduğundan, herhangi bir günde hesapların sadece küçük bir yüzdesinin geri çekilmesini bekleyebilirler. Bir banka, uzun bir ufukta kredi verebilirken, para çekme talebinde bulunabilecek tüm mevduat sahiplerine ödeme yapmak için sadece nispeten küçük miktarlarda nakit bulundurur.[1]

Ancak, birçok mudi bir kerede çekilirse, bankanın kendisi (bireysel yatırımcıların aksine) likidite eksikliği yaşayabilir ve mudiler paralarını geri çekmek için acele ederler, bankayı varlıklarının çoğunu kayıpta tasfiye etmeye zorlarlar ve sonunda kaybetmek. Eğer böyle bir banka kredilerini erken çağırmaya çalışsaydı, işletmeler üretimlerini aksatmaya zorlanabilirken, bireylerin evlerini ve / veya araçlarını satmaları gerekebilir ve bu da daha büyük ekonomiye daha fazla zarar verebilir.[1] Buna rağmen, çoğu borçlu olmasa da çoğu talep üzerine bankayı tam olarak ödeyemez ve iflas beyan etmek zorunda kalır, bu da muhtemelen süreçteki diğer alacaklıları etkiler.

Bir banka koşusu, yanlış bir hikâye ile başladığında bile meydana gelebilir. Hikâyenin yanlış olduğunu bilen mudiler bile, diğer mudilerin hikâyeye inanacağından şüphelenirse çekilme teşviki olacaktır. Hikâye kendini gerçekleştiren bir kehanet hâline gelir.[1] Gerçekten de, kendini gerçekleştiren kehanet terimini icat eden Robert K. Merton, bankanın Sosyal Teori ve Sosyal Yapı kitabındaki kavramın ana örneği olduğunu belirtti.[17] İngiltere Bankası valisi Mervyn King, bir zamanlar bir banka koşusu başlatmanın mantıklı olmayabileceğini, ancak bir kez başladıktan sonra katılmak için rasyonel olduğunu belirtti.[18]

Sistemik bankacılık krizi

Amerika Birleşik Devletleri'nde Büyük Buhran döneminde banka yığılması, Şubat 1933.

Bir banka koşusu, sadece bir bankanın mevduatının aniden geri çekilmesidir. Bir banka paniği, birçok bankaya aynı anda yığılındığı zaman, zincirleme başarısızlık olarak ortaya çıkan bir finansal krizdir. Sistemik bir bankacılık krizinde, bir ülkedeki bankacılık sermayesinin tamamı ya da neredeyse tamamı silinir; bu, düzenleyiciler sistemik riskleri ve yayılma etkilerini göz ardı ettiklerinde ortaya çıkabilir.[2]

Sistemik bankacılık krizleri, önemli mali maliyetler ve büyük çıktı kayıpları ile ilişkilidir. Acil durumlarda likidite desteği ve battaniye garantileri, her zaman başarılı bir şekilde değil, bu krizlerin kontrol altına alınması için kullanılmıştır. Mali sıkılaştırma, sürdürülemez maliye politikaları tarafından bir kriz tetiklenirse piyasa baskısının kontrol altına alınmasına yardımcı olsa da, tipik olarak genişletici maliye politikaları kullanılmaktadır. Likidite ve ödeme gücü krizlerinde merkez bankaları likit olmayan bankaları desteklemek için likidite sağlayabilir. Mudi koruması, maliyetli olma eğiliminde olmasına ve ekonomik iyileşmeyi hızlandırmasına rağmen, güvenin geri kazanılmasına yardımcı olabilir. Müdahale genellikle iyileşmenin gerçekleşmesi umuduyla ertelenir ve bu gecikme ekonomi üzerindeki stresi artırır.[2]

Bazı önlemler, ekonomik serpintiyi kontrol altına alma ve sistemik bir krizden sonra bankacılık sistemini geri getirme konusunda diğerlerinden daha etkilidir.[2][19] Bunlar arasında sorunun ölçeğinin belirlenmesi, sıkıntılı borçlulara yönelik borç azaltma programları, kurumsal yeniden yapılandırma programları, banka kayıplarının tanınması ve bankaların yeterince aktifleştirilmesi yer alıyor. Müdahale hızı kritik öneme sahiptir; müdahale likidite desteği ve düzenlemelerin gevşemesi durumunda iflas eden bankaların toparlanması umuduyla çoğu kez ertelenmekte ve sonunda bu gecikme ekonomi üzerindeki stresi artırmaktadır. Hedeflenen, tercih edilen yardıma erişimi sınırlayan net ölçülebilir kuralları belirleyen ve sermaye düzenlemesi için anlamlı standartlar içeren programlar daha başarılı görünmektedir. IMF'ye göre, devlete ait varlık yönetimi şirketleri (kötü bankalar) siyasi kısıtlamalar nedeniyle büyük ölçüde etkisizdir.

Bir hükûmet örtük kayıtdışı mali açığı, zombi bankalar için o bankaların mevduattan caydırmak için yeterince büyük kayıp olduğunda sessiz çöküş oluşur. Daha fazla mevduat sahibi ve yatırımcı bir hükûmetin bir ülkenin bankacılık sistemini destekleyip destekleyemeyeceğinden şüphe duymaya başladığında, sistemdeki sessiz çalışma buhar toplayarak zombi bankalarının finansman maliyetlerinin artmasına neden olabilir. Bir zombi bankası bazı varlıkları piyasa değerinde satarsa, geri kalan varlıkları daha büyük oranda ayrılmamış zarar oranı içerir; borçlarını artan faiz oranlarında devralırsa, kârını daha sağlıklı rakiplerin karlarıyla birlikte sıkar. Sessiz çalışma ne kadar uzun olursa, sağlıklı bankalardan ve vergi mükelleflerinden zombi bankalarına daha fazla fayda aktarılır.[20] Terim, mevduat sigortası olan ülkelerdeki pek çok mevduat sahibinin, bakiyelerini mevduat sigortası limitinin altına çektiğinde de kullanılır.[21]

Bir krizden sonra temizlik maliyeti çok büyük olabilir. 1970'ten 2007'ye kadar dünyadaki sistematik olarak önemli bankacılık krizlerinde, hükûmete ortalama net yeniden sermayelendirme maliyeti GSYİH'nın % 6'sı idi, kriz yönetimiyle ilişkili mali maliyetlerin GSYİH'nın% 13'ü (giderlerin geri kazanımı göz ardı edilirse GSYİH'nin% 16'sı), ekonomik çıktı kayıpları krizin ilk dört yılında GSYİH'nın yaklaşık% 20'sini oluşturdu.[2]

Önleme ve hafifletme

2007, 2000'li yılların sonlarındaki mali kriz sırasında bir İngiliz bankası olan Northern Rock üzerinde yığılma.
2008 yılında "kötü niyetli söylentiler" nedeniyle Hong Kong'da bir Doğu Asya Bankası şubesinde oluşan yığılma.

Banka yığılmasını önlemeye veya azaltmaya yardımcı olmak için çeşitli teknikler kullanılmıştır.

Tek bankalar

Bazı önleme teknikleri, ekonominin geri kalanından bağımsız olarak tek başına bankalara uygulanır.

  • Bankalar genellikle sağlam mimari ve muhafazakâr kıyafetlerle bir istikrar görünümü yansıtır.[22]
  • Bir banka yığılmaya neden olabilecek bilgileri saklamaya çalışabilir. Örneğin, mevduat sigortasından önceki günlerde, bir bankanın büyük bir lobiye ve hızlı hizmete sahip olması, caddeye uzanan ve yoldan geçenlerin bir banka çalışmasına yol açmasına neden olabilecek bir mevduat hattının oluşumunu önlemek mantıklıydı.[1]
  • Bir banka süreci yapay olarak yavaşlatarak yığılmayı geciktirebilir. Bir yöntem banka çalışanlarının çok sayıda arkadaşının ve akrabasının sıraya girmesini ve birçok küçük, yavaş işlem yapmasını sağlamaktır.
  • Önde gelen nakit teslimatlarının planlanması, banka koşusundaki katılımcıları mevduatın aceleyle çekilmesine gerek olmadığına ikna edebilir.
  • Bankalar, müşterileri talep üzerine geri çekilemeyen vadeli mevduat yapmaya teşvik edebilir. Vadeli mevduat bir bankanın yükümlülüklerinin yeterince yüksek bir yüzdesini oluşturursa, banka işlemlerine karşı kırılganlığı önemli ölçüde azalacaktır. Dezavantajı bankaların vadeli mevduat üzerinde daha yüksek bir faiz ödemek zorunda olmasıdır.
  • Bir banka yığılmayı durdurmak için geçici olarak para çekme işlemlerini askıya alabilir; buna konvertibilite süspansiyonu denir. Birçok durumda askıya alma tehdidi, çalışmayı önler, yani tehdidin gerçekleştirilmesine gerek yoktur.
  • Korunmasız bir bankanın daha güçlü sermaye rezervine sahip başka bir kurum tarafından acil olarak satın alınması söz konusu olabilir. Bu teknik, ABD Federal Mevduat Sigorta Şirketi tarafından, mevduat sahiplerine doğrudan kendi fonlarından ödeme yapmak yerine, iflas eden bankaları elden çıkarmak için yaygın olarak kullanılmaktadır.[23]
  • Başarısız bir kurum için acil bir alıcı yoksa, bir düzenleyici veya mevduat sigortacısı, iş tasfiye edilinceye veya satılıncaya kadar geçici olarak çalışan bir köprü banka kurabilir.
  • Bir banka başarısızlığından sonra temizlemek için hükûmet, bir veya daha fazla özel bankadan bireysel olarak sorunlu varlıklar satın alarak varlıklarındaki önemsiz tahvillerin oranını azaltan, devlet tarafından işletilen yeni bir varlık yönetimi şirketi olan " kötü banka " kurabilir. sonra da iflas davalarında alacaklı olarak hareket eder. Ancak bu, esasen iflasın sübvanse edilmesiyle ahlaki tehlike yaratır: geçici olarak düşük performans gösteren borçlular, kötü bankaya satılmaya uygun hale getirmek için iflas başvurusu yapmak zorunda kalabilirler.

Sistemik teknikler

Bazı önleme teknikleri tüm ekonomi genelinde geçerlidir, ancak yine de tek kurumların başarısız olmasına izin verebilir.

  • Mevduat sigorta sistemleri, her mevduat sahibini belirli bir miktara kadar güvence altına alır, böylece banka başarısız olsa bile mevduat sahiplerinin tasarrufları korunur. Bu, birilerinin mevduatlarını geri alma teşvikini ortadan kaldırır, çünkü diğerleri kendi paralarını çeker.[1] Bununla birlikte, mevduat sahipleri, bir bankanın yeniden düzenlenmesi sırasında mevduatlara anında erişemedikleri korkusuyla hala motive edilebilirler.[7] Bu tür korkuların bir koşuyu tetiklemesini önlemek için, ABD FDIC devralma operasyonlarını gizli tutar ve bir sonraki iş gününde yeni sahiplik altında şubeleri yeniden açar.[23] Hükûmetin kendisinin nakit sıkıntısı çektiği düşünülürse, devlet mevduat sigorta programları etkisiz olabilir.[22]
  • Banka sermaye gereksinimleri, bankanın iflas etme olasılığını azaltır. Basel III anlaşması, banka sermaye gereksinimlerini güçlendirmekte ve banka likiditesi ve banka kaldıracı ile ilgili yeni düzenleme gereklilikleri getirmektedir. []
    • Tam rezerv bankacılık, rezerv oranının% 100'e ayarlandığı varsayımsal bir durumdur ve yatırılan fonlar, mevduat sahibi talep üzerine fonları çekme yasal hakkını elinde tuttuğu sürece banka tarafından ödünç verilmez. Bu yaklaşım çerçevesinde, bankalar kredi ve mevduatın vadelerine uymak zorunda kalacak, böylece banka işletmeleri riskini büyük ölçüde azaltacaktır.[24]
    • Tam rezerv bankacılığa daha az ciddi bir alternatif, bir bankanın ödünç verebileceği mevduat oranını sınırlandıran ve bir bankanın faaliyete geçmesinin daha az olası olmasını sağlayan bir rezerv oranı şartıdır, çünkü talepleri karşılamak için daha fazla rezerv mevcut olacaktır mevduat.[6] Bu uygulama, kesirli rezerv bankacılığının fraksiyonu üzerinde bir sınır koymaktadır.
  • Şeffaflık, bankacılık sistemi aracılığıyla krizlerin yayılmasını önlemeye yardımcı olabilir. Son kriz bağlamında, bazı varlık türlerinin aşırı karmaşıklığı, piyasa katılımcılarının hangi finansal kurumların hayatta kalacağını değerlendirmelerini zorlaştırdı ve bu da çoğu kurumu birbirine borç vermeye çok isteksiz hale getirerek krizi güçlendirdi. []
  • Merkez bankaları son çare borç veren olarak hareket ederler. Bir bankanın çalışmasını önlemek için, merkez bankası bankalara kısa vadeli kredi vereceğini garanti eder, eğer ekonomik olarak uygulanabilir kalırlarsa, mevduatlarını onurlandırmak için her zaman yeterli likiditeye sahip olmalarını sağlar. Walter Bagehot'ın Lombard Caddesi adlı kitabı , son çare borç verenin rolünün etkili bir erken analizini sunmaktadır.

Son çare borç verenin rolü ve mevduat sigortasının varlığı, her ikisi de ahlaki tehlike yaratır, çünkü bankaların riskli krediler yapmaktan kaçınma teşvikini azaltırlar. Bununla birlikte, standart önlemlerdir, çünkü toplu önlemenin faydalarının genellikle aşırı risk alma maliyetlerinden daha ağır bastığına inanılmaktadır.[25]

Önleme başarısız olduğunda bir bankacılık paniği ile başa çıkma teknikleri:

  • Acil bir banka tatili ilan etmek
  • Savunmasız bankalara yönelik artan kredi, kredi veya kurtarma sistemlerini gösteren hükûmet veya merkez bankası duyuruları

Kurgu tasvirleri

1933'teki banka paniği, Archibald MacLeish'in 1935'teki Panik oyunu. Bankaların diğer kurgusal tasvirleri arasında American Madness (1932), It's a Wonderful Life (1946, 1932 ABD'de kuruldu), Silver River (1948), Mary Poppins (1964, 1910 Londra'da kuruldu), Noble House (1988) ve Papa Ölmeli (1991).

Arthur Hailey'in The Moneychangers romanı, hayalî bir ABD bankasında ölümcül olabilecek bir yığılma içeriyor.

Bir banka yığılması, karakterlerin Upton Sinclair's The Jungle'da acı çekmesinin birçok nedeninden biridir.

Kaynakça

  1. ^ a b c d e f g h i Diamond, D. W. (2007). "Banks and liquidity creation: a simple exposition of the Diamond-Dybvig model" (PDF). Fed Res Bank Richmond Econ Q. 93 (2). ss. 189-200. 13 Mayıs 2012 tarihinde kaynağından arşivlendi (PDF). Erişim tarihi: 12 Mayıs 2020.  Kaynak hatası: Geçersiz <ref> etiketi: "Diamond2007" adı farklı içerikte birden fazla tanımlanmış (Bkz: )
  2. ^ a b c d e Laeven, L. (2008). "Systemic banking crises: a new database" (PDF). IMF WP/08/224. International Monetary Fund. 10 Ekim 2008 tarihinde kaynağından arşivlendi (PDF). Erişim tarihi: 29 Eylül 2008.  Kaynak hatası: Geçersiz <ref> etiketi: "imf2008" adı farklı içerikte birden fazla tanımlanmış (Bkz: )
  3. ^ a b The Banking Panics of the Great Depression. Cambridge University Press. 1996. ISBN 978-0-521-66346-5. 
  4. ^ "Remarks by Governor Ben S. Bernanke At the Conference to Honor Milton Friedman, University of Chicago, Chicago, Illinois". Federalreserve.gov. 8 Kasım 2002. 1 Mart 2003 tarihinde kaynağından arşivlendi. Erişim tarihi: 12 Mayıs 2020. 
  5. ^ a b Bernanke, B. S. (1983). "Nonmonetary effects of the financial crisis in the propagation of the Great Depression". Am Econ Rev. 73 (3). ss. 257-76. 
  6. ^ a b "The causes of bank failures". Handbook of international banking. Edward Elgar. 2003. ss. 366-402. ISBN 978-1-84064-093-9. 
  7. ^ a b Reckard, E. S. (26 Eylül 2008). "U.S. engineers sale of WaMu to JPMorgan". Los Angeles Times. 26 Eylül 2008 tarihinde kaynağından arşivlendi. Erişim tarihi: 26 Eylül 2008.  Kaynak hatası: Geçersiz <ref> etiketi: "WaMu-LAT" adı farklı içerikte birden fazla tanımlanmış (Bkz: )
  8. ^ 99 Tactics of Successful Tax Resistance Campaigns. Picket Line Press. 2014. s. 176. ISBN 978-1490572741. 
  9. ^ a b The Housing Boom and Bust. Revised. Basic Books. 2010. ISBN 978-0465019861. 
  10. ^ Phantom of Fear: The Banking Panic of 1933. 2011. ss. 16-22. 
  11. ^ Richardson, G. (2007). "The collapse of the United States banking system during the Great Depression, 1929 to 1933, new archival evidence" (PDF). Australas Account Bus Finance J. 1 (1). ss. 39-50. 20 Mart 2009 tarihinde kaynağından (PDF) arşivlendi. Erişim tarihi: 12 Mayıs 2020. 
  12. ^ A Monetary History of the United States. 1993. ss. 301-05, 342-46, 351-52. 
  13. ^ Fuller 2011
  14. ^ a b Diamond, D. W. (1983). "Bank runs, deposit insurance, and liquidity" (PDF). J Political Econ. 91 (3). ss. 401-19. 29 Ağustos 2012 tarihinde kaynağından arşivlendi (PDF). Erişim tarihi: 12 Mayıs 2020.  Reprinted (2000) Fed Res Bank Mn Q Rev 24 (1), 14–23. Kaynak hatası: Geçersiz <ref> etiketi: "Diamond-Dybvig-1983" adı farklı içerikte birden fazla tanımlanmış (Bkz: )
  15. ^ Cooper, R. (2002). "Bank runs: deposit insurance and capital requirements". Int Econ Rev. 43 (1). ss. 55-72. 
  16. ^ Barrell, R. (2008). "The evolution of the financial crisis of 2007–8". Natl Inst Econ Rev. 206 (1). ss. 5-14. 
  17. ^ Social Theory and Social Structure. enlarged. New York: Free Press. 1968 [1949]. s. 477. ISBN 978-0-02-921130-4. 
  18. ^ "The only way to stop a eurozone bank run". Financial Times. 20 Mayıs 2012. 21 Mayıs 2012 tarihinde kaynağından arşivlendi. Erişim tarihi: 12 Mayıs 2020. 
  19. ^ Lietaer, B. (2008). "Options for managing a systemic bank crisis". S.A.P.I.EN.S. 1 (2). 7 Ocak 2010 tarihinde kaynağından arşivlendi. Erişim tarihi: 12 Mayıs 2020. 
  20. ^ Kane, E. J. (2000). "Capital movements, banking insolvency, and silent runs in the Asian financial crisis". Pac-Basin Finance J. 8 (2). ss. 153-75. 
  21. ^ Rothacker (11 Ekim 2008). "$5 billion withdrawn in one day in silent run". The Charlotte Observer. 23 Temmuz 2012 tarihinde kaynağından arşivlendi. Erişim tarihi: 12 Mayıs 2020. 
  22. ^ a b Zoe Chase (11 Haziran 2012). "Three Ways To Stop A Bank Run". NPR. 6 Kasım 2018 tarihinde kaynağından arşivlendi. Erişim tarihi: 12 Mayıs 2020.  Kaynak hatası: Geçersiz <ref> etiketi: "planet_money" adı farklı içerikte birden fazla tanımlanmış (Bkz: )
  23. ^ a b Chana Joffe-Walt (26 Mart 2009). "Anatomy Of A Bank Takeover". NPR. 7 Ağustos 2020 tarihinde kaynağından arşivlendi. Erişim tarihi: 12 Mayıs 2020.  Kaynak hatası: Geçersiz <ref> etiketi: "anatomy" adı farklı içerikte birden fazla tanımlanmış (Bkz: )
  24. ^ Allen, W. R. (1993). "Irving Fisher and the 100 percent reserve proposal". J Law Econ. 36 (2). ss. 703-17. 
  25. ^ Brusco, S. (2007). "Liquidity coinsurance, moral hazard, and financial contagion". J Finance. 62 (5). ss. 2275-302. 


İlgili Araştırma Makaleleri

<span class="mw-page-title-main">Para</span> devletçe bastırılan, üzerinde değeri yazılı kâğıt veya metalden ödeme aracı, nakit

Para, mal ve hizmetlerin değiş-tokuşu için kullanılan araçlardan en yaygın olanı. Para sözcüğü ile genellikle madenî para ve banknotlar kastedilmekle birlikte; ekonomide, vadesiz mevduatlar ve kredi kartları da parayı meydana getiren unsurlardan sayılır. Vadeli mevduat, devlet tahvili gibi değişim araçları ise para benzeri olarak değerlendirilir.

<span class="mw-page-title-main">Banka</span> finansal etkinlikte bulunan kurum

Banka, faizle para alınıp verilebilen, kredi, iskonto, kambiyo işlemleri yapan, kasalarında para, değerli belge, eşya saklayan ve bunun dışındaki diğer ticari, finansal ve ekonomik etkinliklerde bulunan kuruluşlara denir. En yaygın üçüncül sektörlerden biridir. Banka sözcüğü İtalyanca banca sözcüğünden Türkçeye geçmiştir. Para bozma gişesi, para bozma yeri anlamına gelir. Kredilendirme faaliyetleri doğrudan banka tarafından veya sermaye piyasaları aracılığıyla dolaylı olarak da yapılabilir. Bankalar genellikle uluslararası bir dizi sermaye standardı olan Basel Anlaşmalarına dayanan asgari sermaye gereksinimine tabidir. Bankalar bir ülkenin finansal sistem ve ekonomisinde önemli bir rol oynadıklarından, yargı alanlarının çoğu bankalar üzerinde yüksek derecede düzenleme uygulamaktadır.

Mevduat, bankalara ve benzeri kredi kurumlarına istenildiğinde ya da belli bir vade ya da ihbar süresi sonunda çekilmek üzere yatırılan paraya denir. Mevduatın izlendiği hesaplara yerine veya türüne göre, "mevduat hesapları", "alacaklı câri hesaplar", "küçük câri hesaplar" gibi adlar verilmektedir. Aynı zamanda "altın vadeli hesabı" gibi hesaplar da bulunmaktadır. Mevduat hesapları banka için borç olduğundan, pasifte gösterilir.

Sıcak paranın “iktisat yazınında genel kabul gören kesin bir tanımı olmamasına rağmen, “spekülatif”, “kısa-dönemci” ve “aşırı dalgalanma ve akışkanlık “ gibi unsurlar içerdiği; ve yol açtığı iktisadi istikrarsızlıkların da özü itibarıyla bu öğelerden kaynaklandığı bilinmektedir”.

<span class="mw-page-title-main">Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası</span> Türkiyenin merkez bankası

Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB), banknot ihraç eden, Türkiye Cumhuriyeti Hükûmeti'nin para ve kredi politikasını yürüten, veznedarlık görevini üstlenmiş ve devletin iktisadi ve mali danışmanlığını yapan yasal olarak bağımsız bir ekonomik kurumdur. Kâğıt para (banknot) basma tekelini elinde bulundurur ve bu yetkiye istinaden bağımsız olarak para politikasını belirler. Ayrıca Hazine ve Maliye Bakanlığına bağlı olan Darphane ve Damga Matbaası Genel Müdürlüğünce basılan madeni paraların tedavülü de Merkez Bankasınca sağlanmaktadır.

<span class="mw-page-title-main">Finans</span> Akademik disiplin

Finans, para, döviz ve sermaye varlıklarının incelenmesi ve disiplinidir. Mal ve hizmetlerin üretimi, dağıtımı ve tüketiminin incelenmesi olan ekonomi ile ilgilidir ancak ondan farklıdır. Kapsama dayalı olarak Finansal sistemlerde finansal faaliyetlere ilişkin disiplin, kişisel, kurumsal ve kamu finansmanı olarak ayrılabilir.

<span class="mw-page-title-main">Credit Suisse</span> Merkezi İsviçrede bulunan banka ve finans şirketi

Credit Suisse, Merkezi Zürih, İsviçre'de bulunan banka ve finans şirketidir. 5 Temmuz 1856 yılında Alfred Escher'in Schweizerische Kreditanstalt'ı kurmasıyla meydana gelmiştir. Özelleştirilmiş hizmetlerin yanı sıra Credit Suisse, dünya genelinde tüm büyük finansal merkezlerde ofisleri bulunan dokuz küresel "bulge bracket" bankasından biridir. Yatırım bankacılığı, özel bankacılık, varlık yönetimi ve paylaşılan hizmetler gibi hizmetler sunmaktadır. Banka, sıkı banka-müşteri gizliliği ve bankacılık gizliliği ile bilinir. Finansal İstikrar Kurulu, Credit Suisse'i küresel sistemik öneme sahip bir banka olarak değerlendirmektedir. Credit Suisse, ABD Merkez Bankası'nın (Fed) önde gelen bayilerinden biri ve döviz (Forex) piyasalarında da faaliyet göstermektedir.

<span class="mw-page-title-main">Para piyasası</span> kısa vadeli fon arz ve talebinin karşılaştığı piyasa

Para piyasası, 1 yıldan kısa vadeli fon arz ve talebinin karşılandığı finansal piyasa türü. Para piyasalarındaki fonlar genellikle şirketlerin nakit, nakit benzeri veya nakde çevrilebilen dönen varlıklarını finanse etmek için kullanılır.

<span class="mw-page-title-main">Federal Deposit Insurance Corporation</span>

Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), Amerika Birleşik Devletleri'nde (ABD), federal hükûmet altında çalışan bağımsız bir devlet kurumudur. Büyük Buhran yıllarında çok sayıda bankanın batması sonucu 1933'te Glass-Steagall Kanunu ile kurulmuştur. Temel amacı, Amerikan finans sistemine yonelik kamu güvenini sağlamak ve korumaktır. FDIC sistemine üye bankalarda ve tasarruf kurumlarında vadesiz ve tasarruf hesaplarına yatırılan mudi başına 100,000 Amerikan doları ve altındaki mevduatları güvence altına alır. FDIC, bankacılık sisteminin yarıdan çoğunu oluşturan 5,250 bankayı inceler ve gözetler. Bankalar, eyaletlerden veya federal hükûmetten kuruluş izni alabilir. Eyaletler tarafından imtiyazlanan bankalar Federal Rezerv Sistemi'ne üye olup olmama hakkına da sahiptirler. FDIC eyaletlerden imtiyaz alıp Federal Rezerv Sistemi'ne üye olmayan bankaların birincil federal düzenleyicisidir. Ek olarak, FDIC, geri kalan bankaların ve tasarruf kurumlarının yedek gözetleyicisi konumundadır.

Merkez bankası, bir ülkenin ya da ülkeler grubunun para politikasından sorumlu kurumdur. Merkez bankasının temel amacı para biriminin ve para arzının istikrarının sürdürülmesidir. Fakat merkez bankalarının bunun dışında bankacılık sektörünün son kredi mercii olmak, faiz haddinin kontrolü gibi görevleri de vardır. Bunun yanında merkez bankasının, bankalar ve diğer finansal kurumları, tedbirsizlik ve dolandırıcılığa karşı denetlemek gibi yetkileri de olabilir.

Türev, temel olan asıl değerin fiyat araçlarına bağlı olması anlamına gelir. Hakların garanti altına alındığı, bir malın sabit bir fiyattan satın alınması ya da satılmasını sağlayan ticari anlaşmadır. Esas olan mal asıl değer olarak da tanımlanır. Asıl değer; menkul kıymetler, pazar (piyasa) bağlantılı referans büyüklükleri, diğer ticaret maddeleri olabilir; fakat ekonomik olmayan miktar da hava türevleri olabilir. Türevler fiyat değişimlerinin risklerine karşı güvenliği ve asıl değerlerin fiyat gelişimindeki spekülasyonu mümkün kılmaktadır.

2001 Türkiye ekonomik krizi, 21 Şubat 2001 tarihinde patlak veren, Türkiye'nin yıllardır karşılaştığı siyasi ve ekonomik sorunların bir sonucu olarak hem finansal piyasalar hem de Türk Lirası'nin değeri üzerinde yıkıcı etkilerle sonuçlanmış bir ekonomik krizdir.

<span class="mw-page-title-main">Finansal kriz</span>

Finansal kriz veya ekonomik kriz, terimi finansal kuruluşlar ya da mal varlıklarının büyük bir bölümünün aniden değerini kaybetmesi gibi çeşitli durumlar için kabul görmüş bir terimdir. 19. yüzyıldaki ve 20. yüzyılın başındaki birçok finansal kriz, banka panikleri ve bu paniklerle birlikte ekonomik durgunlukların rastlaşması ile ilgilidir. Finansal kriz olarak isimlendirilen diğer durumlar genelde borsa çöküşlerinden ve diğer ekonomik balonlardan, nakit para krizlerinden ve hükûmetlerin ekonomik yükümlülüklerini yerine getirmemesinden patlak verir. Finansal krizler, direkt olarak kâğıt üzerindeki varlığın kaybı sonucunu doğurur. Onlar, ekonomik durgunluklar ya da depresyonlarla devam etmedikçe gerçek ekonomiye direkt olarak etki etmezler.

Zorunlu karşılık, zorunlu karşılık oranı ya da munzam karşılık; mevduat kabul eden bankaların bu mevduatlara karşılık olarak Merkez Bankası'nda bulundurmak zorunda oldukları mevduatların oranıdır ve bu oran Merkez Bankası tarafından kararlaştırılır. Önceleri iflas riskine karşı koruma sağlanması amacıyla çıkarılan bu kural, günümüzde daha çok bir piyasa likiditesi kontrol aracı olarak kullanılmaktadır. Mevduatın vadesine göre yerli ve yabancı para cinsinden ayrı oranlar dahilinde toplanır.

TYT Bank,, 1988-1994 yılları arasında Türkiye'de faaliyet göstermiş bir bankadır.

<span class="mw-page-title-main">2012-2013 Kıbrıs Finansal Krizi</span>

2012-2013 Kıbrıs mali krizi, Kıbrıs Cumhuriyeti'nde, Yunan hükümeti borç krizini, Kıbrıs bankalarının aşırı kaldıraç kullanan yerel emlak şirketlerine maruz kalmasını, Kıbrıs hükûmetinin tahvil kredi notunun uluslararası kuruluşlarca çöp statüsüne düşürülmesini, devlet harcamalarını uluslararası piyasalardan geri ödeyememeyi, hükûmetin sorunlu Kıbrıs finans sektörünü yeniden yapılandırma konusundaki isteksizliği içeren bir ekonomik krizdi.

Lübnan likidite krizi, Ağustos 2019'da başlayan ve Lübnan'daki COVID-19 salgını ve 2020 Beyrut Limanı patlaması ile daha da şiddetlenen, Lübnan ülkesini etkileyen devam eden bir finansal krizdir. Krizin sebepleri çok eskilere dayanamakta ve ülke 2019 yılından önce de likitide sıkıntıları yaşamaktaydı fakat ekonominin kırılganlığı merkez bankasını başkanının finansal mühendisliğiyle saklanmıştı.

Finansal sistem, borç verenler, yatırımcılar ve borç alanlar gibi finansal piyasa katılımcıları arasında fon alışverişine izin veren sistemdir. Mali sistemler ulusal ve küresel düzeylerde çalışır. Mali kurumlar, karmaşık, yakından ilişkili hizmetlerden, piyasalardan ve yatırımcılar ile borç alanlar arasında verimli ve düzenli bağlantı sağlamayı amaçlayan kurumlardan oluşur. Diğer deyişle, paranın potansiyelini kullanmak ve faydalanmak için fonların gerek duyulduğu yerlere yeniden tahsisinin olduğu finansal ortam (para) mübadelesinin olduğu her yerde finansal sistemler vardır. Bütün bu mekanizmaya finansal sistem denilir.

Signature Bank, New York, Connecticut, California, Nevada ve Kuzey Carolina'da 40 özel müşteri ofisi bulunan New York merkezli tam hizmet veren bir mevduat bankasıydı. Signature Bank'ın özel finans yan kuruluşu Signature Financial LLC, ekipman finansmanı ve kiralama hizmetleri sunmaktadır. Tamamen sahip olunan bir yan kuruluş olan Signature Securities Group Corporation, yatırım, komisyonculuk, varlık yönetimi ve sigorta ürünleri ve hizmetleri sunan lisanslı bir komisyoncu-satıcı ve yatırım danışmanıdır.


Bu sayfa, bu Vikipedi makalesine dayanmaktadır.
Metin, CC BY-SA 4.0 lisansı altında mevcuttur; ek koşullar uygulanabilir.
Görseller, videolar ve sesler kendi lisansları altında mevcuttur.